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A股市值周报（2022.07.25~2022.07.29）

A股延续震荡调整态势，大盘热点轮动明显，结构性行情持续上演，弱势表现下市场上行动能在不断集聚
上周A股整理行情持续，振幅有所收窄，整体来看盘面依旧呈现轮动特征，基本围绕新能源、机器人、基建和消费等几个方面，但未能带动大盘指数上涨。具体来看，上证指数、深证成指和创业板指分别下跌0.51%、1.03%和2.44%，科创50指数较为强势，周涨0.36%。
回顾这一周，两市成交量在周四、周五两天重回万亿水平，但沪指成交量依旧偏低。盘面缺乏具备持续赚钱效应的主线，目前依旧是资金存量博弈阶段，个股波动加大，结构性行情持续上演。总体来看，大盘调整仍在可控范围内，且有利于行情后期发展。
28日，美联储官宣加息75个基点，符合市场预期，鸽派表态也在一定程度上缓解了投资者恐慌情绪；中央政治局会议延续了此前会议基调，政策面对A股上行提供了一定支撑；市场流动性较为充裕；正值业绩披露期，资金也在寻找新的配置机会。中长期来看，市场下行空间有限，上行动能不断集聚，市场机遇大于挑战，投资者可以适度操作。
配置上，建议逢低关注受益于政策扶持和景气度较高的新能源汽车、光伏等板块。另外中报行情正在展开，一些业绩稳健甚至超预期的优质标的，可以重点关注。
 
一周速览
美联储二度加息75个基点
北京时间28号凌晨，美国联邦储备委员会宣布，将联邦基金利率目标区间上调75个基点到2.25%至2.5%的水平，符合市场预期。这是美联储年内第四次加息，同时也是连续第二次加息75个基点，6-7月累计加息达到150个基点，幅度为1980年代初以来最大。
7月PMI再度跌至荣枯线以下
7月份，制造业采购经理指数为49.0%，比上月下降1.2个百分点，位于临界点以下。经济景气水平有所回落
油价年内三连降
根据国家发改委消息，新一轮成品油调价窗口于7月26日24时开启。本次油价调整具体情况如下：国内汽、柴油零售限价每吨分别下调300、290元。全国平均来看：92号汽油每升下调0.24元；95号汽油每升下调0.25元；0号柴油每升下调0.25元。加满一箱92号汽油将少花12元，较6月中下旬少花39元左右。
 
一周大盘：创业板指表现弱势
上证指数收报3253.24，周跌0.51%，深证成指收报12266.92，周跌1.03%，创业板指收报2670.45，周跌2.44%，科创50收报1088.91，周涨0.36%。
概念层面，汽车产业链依旧火热，其中减速器概念领涨，周涨幅达16.58%，TOPCON电池和理想汽车概念紧随其后，涨幅分别为12.97%和9.61%。跌幅榜上，感知氧气概念领跌，周跌幅为8.64%，CRO概念与细胞免疫治疗也位列跌幅前三，分别周跌6.93%和6.57%，其中CRO概念连续两周上榜。
资金面：保持流动性合理充裕水平
上周央行通过公开市场操作净回笼120亿元。具体来看，央行展开160亿元逆回购，释放资金160亿元；同时有280亿元逆回购到期，回笼资金280亿元。
全周北向资金累计流入11.48亿元，其中沪股通净流入31.78亿元；深股通净流出20.30亿元。
政策面：国常会确定延续免征新能源汽车购置税政策
7月29日，国务院常务会议部署进一步扩需求举措，推动有效投资和增加消费。会议明确提出，延续免征新能源汽车购置税政策。关于延续免征新能源汽车购置税政策，自今年年初以来，汽车企业、行业机构以及国家相关部门已有多次呼吁及研究讨论。伴随着国常会最新的部署，这一政策最终落地。这也是我国第三次对免征新能源汽车购置税政策进行延长。
 
中共中央政治局7月28日召开会议，会议强调，宏观政策要在扩大需求上积极作为。财政货币政策要有效弥补社会需求不足。用好地方政府专项债券资金，支持地方政府用足用好专项债务限额。货币政策要保持流动性合理充裕，加大对企业的信贷支持，用好政策性银行新增信贷和基础设施建设投资基金。要提高产业链供应链稳定性和国际竞争力，畅通交通物流，优化国内产业链布局，支持中西部地区改善基础设施和营商环境。
 
银保监会召开全系统2022年年中工作座谈会暨纪检监察工作座谈会，要稳步推进银行业保险业改革化险工作。支持地方政府发行专项债补充中小银行资本。深入推进农信社改革。推动中小银行不良贷款处置支持政策措施落地实施。支持地方做好“保交楼”工作，促进房地产市场平稳健康发展。配合防范化解地方政府隐性债务风险。坚决打击非法金融活动。
 
国务院同意建立由国家发展改革委牵头的数字经济发展部际联席会议制度。数字经济发展部际联席会议制度的主要职责是推进实施数字经济发展战略，统筹数字经济发展工作，研究和协调数字经济领域重大问题，指导落实数字经济发展重大任务并开展推进情况评估，研究提出相关政策建议；协调制定数字经济重点领域规划和政策，统筹推动数字经济重大工程和试点示范等。
 
央行、文化和旅游部印发《关于金融支持文化和旅游行业恢复发展的通知》提出，要进一步拓宽文化和旅游企业的融资渠道，加大对符合条件的文化和旅游企业发行债券的支持力度。探索建立文化和旅游企业资产及产品评估体系，支持盘活文化和旅游企业资产。
 
深圳发改委印发《深圳市促进生物医药产业集群高质量发展的若干措施》等三个政策措施指出，支持医疗器械企业纳入带量采购。鼓励企业积极参加国家医疗器械集中带量采购拓展市场，中标品种按当年采购总金额的3%予以资助，单个品种资助最高不超过300万元，单个企业每年资助最高不超过500万元。
 
农业农村部表示，将继续落实和完善《生猪产能调控实施方案(暂行)》，强化生猪全产业链监管监测；压实生猪产能分级调控责任，稳定长效性支持政策，引导养殖场户科学安排生产。同时，联合财政部门进一步通过降低农产品加工行业增值税率、扩大增值税进项税抵扣范围等措施，支持引导生猪产业全链条发展。
 
消息面：阿兹夫定片获批上市
 
7月25日，国家药品监督管理局附条件批准河南真实生物科技有限公司阿兹夫定片增加治疗新冠病毒肺炎适应症注册申请。这是国内第一个具有完全自主知识产权的口服小分子新冠病毒肺炎治疗药物，将为新冠肺炎疫情防控作出中国贡献。
 
海关总署发布《关于防止猴痘疫情传入我国的公告》。公告称，来自猴痘疫情发生国家的人员，如接触过猴痘病例或出现发热等症状入境时应主动向海关申报，海关卫生检疫人员将按规定程序采取医学措施并开展采样检测。中国疾控中心流行病学首席专家吴尊友发文称，猴痘疫情不会在我国造成大规模流行。
 
中国矿产资源集团有限公司成立大会25日上午在北京举行。中共中央政治局常委、国务院副总理韩正出席大会并为公司成立揭牌。作为中央直接管理的国有独资公司和国家授权投资机构，公司将坚持开放协同、合作共赢，坚持市场化、法治化运营，打造具有全球竞争力和影响力的世界一流矿产资源综合服务企业。
 
7月26日，“潮涌浦江”投资上海全球分享季银企携手(重大项目和金融机构对接专场)活动在上海召开。活动发布了金融支持上海重大项目投资授信首批项目102个，首批授信总额3366亿元。在重大项目建设方面，上海市发展改革委梳理形成了“十四五”重大项目投资矩阵，主要涉及四大领域。这些项目涉及总投资约4.2万亿元，其中“十四五”预计完成投资2.1万亿元，初步测算市场化融资需求近万亿元。
 
中基协公布发布2022年二季度基金代销机构公募基金保有规模前100强名单。今年二季度，券商渠道整体上保持最快的增长率，领先于银行以及第三方机构。具体来看，股混类公募基金保有量前100名中，二季度共有52家券商，相比一季度增加了1家，财通证券、国都证券新晋百强榜，而粤开证券掉出百强队伍。排名方面，华泰证券、中信证券、广发证券夺得股混类公募基金保有规模前三名。
 
IMF发布最新《世界经济展望报告》，年内连续第三次下调全球经济增速预期，预计今明两年全球经济将分别增长3.2%和2.9%，较4月份预期分别下调0.4和0.7个百分点。其中，美国今明两年经济增速被下调1.4和1.3个百分点至2.3%和1%，欧元区被下调0.2和1.1个百分点至2.6%和1.2%。IMF还再次调高通胀预期，并重申高通胀预计将持续更久。IMF指出，全球经济前景的风险压倒性地倾向于下行，而随着物价上涨继续挤压全球各地的生活水平，抑制通货膨胀应该是决策者的首要任务。
 
我国首次发布全国退耕还林还草生态、经济、社会三大效益综合评估报告。报告显示：2019年，全国退耕还林还草综合效益总价值量为24050.46亿元，其中生态效益14168.64亿元、经济效益2554.86亿元、社会效益7326.96亿元。退耕还林还草生态效益总价值量包括涵养水源、净化大气环境、固碳释氧、生物多样性保护、保育土壤、森林防护和林木养分固持7类生态功能的价值。
 
国家统计数据显示，1-6月份，全国规模以上工业企业实现利润总额42702.2亿元，同比增长1%。1-6月份，规模以上工业企业中，国有控股企业实现利润总额14894.5亿元，同比增长10.2%；股份制企业实现利润总额31977.9亿元，增长6.7%；外商及港澳台商投资企业实现利润总额9814.1亿元，下降13.9%；私营企业实现利润总额11885.7亿元，下降3.3%。
 
据中国汽车工业协会整理的国家统计局公布的数据显示，2022年1-6月，汽车制造业完成营业收入40892.8亿元，同比下降4.2%，比1-5月收窄4.8个百分点，占规模以上工业企业营业收入总额的比重为6.3%。
 
美国证券交易委员会 (SEC) 于当地时间7月29日更新一批“预摘牌名单”，阿里巴巴、蘑菇街、猎豹移动、波奇宠物等4家中概股企业被加入名单。至此，该机构已先后将包括百度、京东、哔哩哔哩、拼多多在内的159家中概股企业列入“预摘牌名单”。其中153家因无法在限期内证明不具备摘牌条件已被转入确定名单。
 
个股面：复星医药牵手真实生物
 
复星医药：控股子公司复星医药产业与真实生物签订《战略合作协议》，双方就推进联合开发并由复星医药产业独家商业化阿兹夫定等事宜达成战略合作，本次合作领域包括新冠病毒、艾滋病治疗及预防领域。
 
国芯科技：预计上半年实现净利润5800万元至6300万元，同比增加1732%至1890%；报告期内公司持续调整产品结构，围绕国家重大需求、汽车电子和云安全应用，积极开拓市场和客户。
 
盛新锂能：披露2022年半年度报告，报告期内公司实现营业收入51.33亿元，同比增长325.76%；实现归母净利润30.19亿元，同比增长950.40%。上半年，公司锂盐产品产量2.04万吨，同比增长10.48%；销量1.85万吨，同比增长4.88%。
 
中国中免：上半年实现净利润39.38亿元，同比下降26.49%。报告期内，国内疫情多点散发、多地频发，客流大幅下降，门店和物流运营出现中断，公司3-5月份的经营受到了很大冲击；进入6月，公司销售环比大幅提升，当月营收同比增长13%。
 
万华化学：“化工茅”7月29日公布半年报显示，2022 年上半年公司增收不增利，实现营业收入891.19 亿元，比上年同期上升 31.72%；实现营业利润 126.63亿元，比上年同期下降21.55%；实现归属于上市公司股东的净利润103.83亿元，比上年同期下降23.26%。
 
理想汽车：对理想L9试驾车被曝发生断轴作出回应，并且公布理想L9宁波试驾车事故行车记录仪视频：雨天夜间以86km/h的速度撞击金属护栏，撞击损坏了超过30米的护栏，事故无人员受伤，空气弹簧完好无损。
 
长江健康：连遇大额减持，公司公告称，控股股东长江润发集团及其一致行动人郁霞秋、郁全和、邱其琴、黄忠和、长江股权投资，以及董事、副总裁卢斌拟合计减持公司不超13.41%股份。
 
中金公司：交易员被老婆炫富晒8万月薪引热议，对此中金公司回应称，涉事男主正被停职调查中。
 
比亚迪：决定自2022年7月29日起，召回由2021年4月5日至2022年4月18日期间生产的部分唐DM电动汽车，合计52928辆。召回原因是部分车辆动力电池包托盘有进水风险，可能造成高压系统拉弧，存在安全隐患。
 
工商银行：工行上海市分行及其分支机构因理财资金违规用于支付土地款等十项违法违规行为，被上海银保监局出示今年首张千万罚单。
 
阿里巴巴：申请香港纽约双重主要上市，预计年底前完成；蚂蚁集团管理层不再担任阿里巴巴合伙人，蚂蚁与阿里巴巴的隔离将得到进一步强化。
 
粤水电：签订四川白岩滩水库抽水蓄能电站项目招商引资协议，项目预计装机容量120万至160万kW，总投资约100亿元；新疆哈密十三间房一期50MW风电场项目全部并网发电。
 
海晨股份：“一口气”发布4项投资计划，拟分别在常州武进区、成都、合肥、吴江投建物流或供应链基地项目，以降低综合物流成本，同时强化公司在区域市场内的竞争力。据统计，上述项目累计投资金额达22.5亿元。
 







 
数据说明：行业及个股市值涨跌幅为2022年7月29日收盘市值相对于2022年7月22日收盘市值的涨跌幅，申万二级行业的涨跌幅采用整体法计算；个股市值分析时排除上市不足一年新股及在统计周期内增发的公司。（数据来源：同花顺）
 
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